同业存单指数基金“受宠” 基金公司年末集中发售

2023-11-23 10:30:31 作者： 来源：上海证券报 浏览次数：0 网友评论 0 条

中华PE:

所谓同业存单指数基金，即跟踪中证同业存单AAA指数的基金。借助这类产品，个人投资者可以打破同业存单市场的“门槛”，间接参与投资。

2021年底，首批同业存单指数基金亮相。Choice数据显示，截至今年三季度末，市场上的同业存单指数基金已经达到68只，规模超过1200亿元。

近期，又有7只同类产品已进入或即将进入发售期。其中，国寿安保中证同业存单AAA指数7天持有期，以及东财中证同业存单AAA指数7天持有期两只产品正在发售中。同时，还有5只同类产品即将发行，包括汇丰晋信中证同业存单AAA指数7天持有期、蜂巢中证同业存单AAA指数7天持有期、财通中证同业存单AAA指数7天持有期等。

格上财富金樟投资研究员蒋睿认为，目前同业存单利率已经上行至政策利率之上，具备投资吸引力，这或是多家基金公司年末集中持续营销、新发同业存单指数基金的一大原因。

同业存单指数基金适合哪类人投资？业内人士认为，由于同业存单AAA指数基金不收取认购、申购费和赎回费，且锁定期相对较短，比较适合两类投资者：一是希望进行闲钱理财，又追求一定流动性的投资者；二是希望通过配置低波动资产降低投资组合风险的投资者。

华泰证券认为，同业存单指数基金具有货币“增强”属性，可通过拉长久期、杠杆，获取比货币基金更高的回报。从历史数据来看，截至2023年三季度末，同业存单指数基金近一年的平均回报优于同期货币基金。同时，虽然同业存单指数基金存在回撤风险，但近两年全市场同业存单指数基金最大回撤幅度的中位数约为0.13%，回撤修复天数的中位数仅17天。

汇丰晋信中证同业存单AAA指数7天持有期拟任基金经理傅煜清表示，今年以来，部分投资者期望通过组合配置降低权益市场波动带来的影响，而同业存单指数基金作为风险相对较低的一类产品，比较契合一些投资者的需求。