凯利泰定增生变：高瓴资本和淡马锡战投终止

2020-11-23 13:44:55 作者： 来源：证券时报 浏览次数：0 网友评论 0 条

中华PE:

　　凯利泰终止引入战投

　11月20日晚间，凯利泰发布简单公告称，鉴于当前资本市场环境变化等原因，为了维护广大投资者的利益，经审慎决策，公司同Temasek Fullerton Alpha Pte。 Ltd。(下称“淡马锡富敦投资”)与高瓴资本管理有限公司(Hillhouse Capital Management Pte。 Ltd。，下称“高瓴资本”)协商一致决定终止《股份认购协议》和《战略合作协议》，淡马锡富敦投资、高瓴资本不再认购凯利泰非公开发行的A股股票，且凯利泰不再引进淡马锡富敦投资、高瓴资本作为战略投资者。

　　今年5月12日晚间，凯利泰披露定增预案时表示，公司拟以18.73元/股总计发行不超过5850万股股份，总募资10.96亿元用于补充公司流动资金及归还银行借款，助力公司加快全球化布局。作为定增认购对象，淡马锡富敦投资、高瓴资本拟分别认购3750万股、2100万股。本次发行前，凯利泰无控股股东和实际控制人，发行后，凯利泰仍无控股股东和实际控制人，股份锁定期18个月。

　　公开资料显示，凯利泰深耕医疗器械行业，专注于骨科、运动医学等领域的医疗技术创新及产品研制。2012年6月上市以来，公司从单一国内市场向全球市场覆盖的延伸，2019年营业收入为12.22亿元，较上市前一年(2011年)增长了超过12倍。彼时凯利泰曾表示，公司一直坚持内生和外延式发展并重的道路未来，在全球医疗器械行业持续增长，国内医疗卫生体制改革不断深化的背景下，公司将继续推进全球化发展战略。

　　就在披露定增预案之时，凯利泰还公告，各方签订了战略合作协议，淡马锡富敦投资、高瓴资本将依托它们的全球化视野、产业投资和专家团队，充分挖掘骨科、运动医学等领域国际国内领先的核心技术资源和产业并购机会，推动符合上市公司战略发展方向的资源整合，积极协助上市公司完善全球化产业布局。同时，凯利泰将借助淡马锡富敦投资、高瓴资本在研究型医疗机构的专科布局，推动在骨科、运动医学领域的医工合作及科研成果转化。合作双方合作期限均为3年。

　　凯利泰表示，本次募集资金将增强公司资金实力，降低财务风险，满足行业拓展所带来的资金需求，进一步增强公司研发实力，加快公司在大骨科、微创治疗领域的产业布局，为迎接行业黄金增长期及更大的市场机遇蓄势。

　　机构锁价定增频生变

　　作为亚洲地区资产管理规模最大的投资基金之一，高瓴资本今年来在资本市场屡屡展露头角，参股A股上市公司。

　　除凯利泰外，今年2月16日，凯莱英(002821)发布2020年度非公开发行股票预案，拟非公开发行股票募集资金总额不超过约23.11亿元，发行价为123.56元/股，全部由高瓴资本以现金认购。今年6月，国瓷材料(300285)也公告，拟向张曦、珠海高瓴懿成股权投资合伙企业(有限合伙)(下称“珠海高瓴”)等2名特定投资者非公开发行股票，定增募资不超过15亿元，其中珠海高瓴将认购6.45亿元。当月，广联达(002410)也披露定增预案拟向高瓴资本、UBSAG、华融瑞通股权投资管理有限公司，分别非公开发行2971.47万股、1782.92万股、594.26万股，募资额分别为15亿元、9亿元、3亿元。今年7月，高瓴资本还拟通过定增入股宁德时代(300750)。宁德时代定增发行价为161元，募集资金197亿元，其中高瓴资本认购100亿元，珠海高瓴认购6亿元。

　　高瓴资本的入股为相关上市公司带来大涨行情，A股也刮起“高瓴概念”之风，不过，上述定增事项推进并不是全都一帆风顺。在此番凯利泰定增告吹之前，凯莱英定增事项也一波三折。在今年2月披露定增预案后，凯莱英在7月23日公告修改定增预案，涉及定增对象、锁定期和定价基准日等关键信息。定增对象从修改前以高瓴资本管理的高瓴资本管理有限公司–HCM中国基金为唯一认购对象，变更为不超过35名特定投资者。直至2020年10月16日，凯莱英上述定增发行股份才得以成功上市。