房企8月境内债券融资额环比降8%

2020-09-07 10:40:05 作者： 来源：中国证券报 浏览次数：0 网友评论 0 条

中华PE:

　　融资用途不一

　中国证券报记者梳理发现，从近期上市房企发布的融资计划看，主要用于补充流动资金、偿还到期债务等。部分房企融资拓展住房租赁业务，融资规模较大。

　　华发股份9月4日发布公告称，公司第九届董事局第七十六次会议审议通过了《关于公司公开发行住房租赁专项公司债券方案的议案》。本次发行的债券本金总额不超过50亿元(含50亿元)，债券期限为不超过7年(含7年)，可以为单一期限品种，也可以为多期限的混合品种。募集资金用于住房租赁项目建设(含配建项目)、补充流动资金和偿还有息债务等用途。

　　近期房企境外债券融资规模较大。部分房企海外发债成本超过10%，但发债积极性依然较高。

　　9月3日，佳兆业集团公告称，拟额外增加一笔4亿美元票据。该票据将与此前一笔2025年到期票据合并发行，票面利率为11.25%。票据计划于新交所上市发行，所得款项净额将用于一年内到期的现有中长期离岸债务再融资。

　　融资额处于高位

　　中原地产研究中心统计数据显示，8月份房企境内债券融资额依然处于高位，发行金额超过659亿元。从月度数据看，5月份融资金额合计425亿元，6月融资金额合计448亿元，7月份融资金额合计712亿元。5月份房企融资回暖后，呈现逐月攀升态势。

　　美元债发行额同样处于高位。8月发行美元债券金额达65.6亿美元，同比上涨176%。特别是8月下半月，房企密集发布大额融资计划，融资额刷新历史同期纪录。

　　中原地产首席分析师张大伟认为，从目前情况看，房企融资难度整体较低，融资利率普遍维持在4%至5%，远低于上年同期的6%至8%。

　　对于海外债券融资额大幅增长的原因，张大伟认为，过去几个月，海外资本市场动荡，基本封死了内地房地产企业海外融资的可能性，部分房企即使获得融资，成本也较高。随着海外疫情部分缓解和国内房地产市场平稳发展，融资窗口再度打开，房企海外债券融资额再次攀升至高位。

　　也有业内人士指出，房企紧抓融资窗口，主要是为了应对外部环境可能发生变化。此外，不少房企担忧销售压力，加快储备资金。8月多家房企拿地金额突破百亿元，为缓解拿地造成的现金压力，融资积极性也有所提升。